Władze Krakowa dobrze wiedzą o kłopotach poruszających się po ciasnym  mieście. Inwestycja związana z budową linii Krakowskiego Szybkiego Tramwaju jest najpoważniejszą z realizowanych i nadzorowanych obecnie przez Agencję Rozwoju Miasta S.A. Niewielu krakowian zdaje sobie sprawę z tego, jak to olbrzymie kosztowne zadanie inwestycyjne. Jego koszty znacznie przekraczają rokrocznie nań przeznaczane finanse z budżetu Gminy Kraków, Dlatego też jego realizację rozpisano na wiele lat. Agencja Rozwoju Miasta S.A. w realizacji tej olbrzymiej inwestycji aktywnie się włączyła, nadzorując ponadto, by kolejne etapy realizacji olbrzymiego programu budowy linii KST przebiegały terminowo, zgodnie z przepisami prawa. ARM S.A dba także o jak najniższe koszty inwestycji.
Podstawowym celem  budowy linii Krakowskiego Szybkiego Tramwaju, jest rozwijanie komunikacji publicznej, która ma zachęcić mieszkańców i przyjezdnych do szybszego poruszania się po mieście. Korzystanie z linii KST powinno znacznie zminimalizować samochodowe korki, uświadamiając korzystającym dotychczas z samochodów, że nie są one najlepszym ze środków lokomocji w Krakowie.
 Strategicznym celem budowy linii Krakowskiego Szybkiego Tramwaju jest przyjazne i szybkie połączenie ze sobą  południowych  i północnych dzielnic miasta. Co ważne – komunikacyjne połączenie ze sobą tych odległych kierunków miasta, w projekcie KST jest powiązane z koniecznością przejazdu przez rejony bliskie centrum Krakowa, gdzie natężenie ruchu, związanego z przemieszczaniem się pomiędzy południem, a północą Krakowa – jest największe.
Inwestycja budowy Krakowskiego Szybkiego Tramwaju polega na tramwajowym  połączeniu ze sobą osiedla Kurdwanów z osiedlem Krowodrza Górka.  Perspektywicznie doszłoby do połączenia z ulicą Wielicką i pobliskimi jej osiedlami, do czego doszłoby po tramwajowym udrożnieniu mostu Kotlarskiego. Już teraz do tego zadania inwestycyjnego przystosowano remontowane rondo Grzegórzeckie.
Na trasie tej znalazły się tak ważne przedsięwzięcia inwestycyjne, jak przebudowa pętli Kamienna, budowa zupełnie nowego odcinka tramwajowego ( ul. Pawia – pętla Kamienna), gruntowna przebudowa ronda Mogilskiego i Grzegórzeckiego), przebudowę części trasy tramwajowej od osiedla Kurdwanów do ul. Wielickiej i modernizację trasy tramwaju od ul. Wielickiej do ronda Grzegórzeckiego, wyprowadzając torowisko w kierunku Mostu Kotlarskiego .

III etapy budowy linii KST

Inwestycję budowy linii Krakowskiego Szybkiego Tramwaju podzielono na 3 etapy.

I etap budowy linii Krakowskiego Szybkiego Tramwaju oddano do użytkowania w dniu 1 października 2000 roku. W ramach budowy tego odcinka wykonano nową pętlę przy estakadzie na ul. Halszki, wybudowano od podstaw nowe torowiska wzdłuż ul. Witosa i Nowosądeckiej ( przy okazji włączając ten odcinek do istniejącego układu linii tramwajowej w ul. Wielickiej), a także wykonano 300 m. ul. Nowosądeckiej wraz z przebudową skrzyżowania ulic: Wielicka, Nowosądecka, Kamieńskiego. Prace przy budowie I etapu linii KST wykonywano w latach 1999 – 2000. Koszt tego zadania inwestycyjnego oszacowano na ok. 50 mln złotych.
II etap W jego ramach przewidziano gruntowną modernizację  linii tramwajowej od ronda Grzegórzeckiego do osiedla Krowodrza Górka. Zakres zadań inwestycyjnych objął: uruchomienie zupełnie nowego odcinka tramwajowego o długości 2 km. łączącego ul. Pawią z pętlą Kamienna, budowę węzła komunikacyjnego przy rondzie Mogilskim, modernizację ronda Grzegórzeckiego, oddanie do użytkowania tunelu łączącego rondo Mogilskie z ul. Warszawską przy Politechnice Krakowskiej. W tunelu, którego długość przekracza 1,5 km. znajdą się dwa podziemne przystanki: pod Dworcem Głównym PKP i pod Politechniką Krakowską. Oddanie tunelu zaplanowano na jesień 2008 roku, co oznaczać będzie także zakończenie prac przy II etapie budowy linii Krakowskiego Szybkiego Tramwaju. .
 III etap budowy linii Krakowskiego Szybkiego Tramwaju przewiduje wykonanie linii tramwajowej od ronda Grzegórzeckiego do ul. Wielickiej przez most Kotlarski. Terminy oraz szczegóły realizacji tej inwestycji zależą od decyzji władz Gminy Kraków. Wiadomo jednak, że ambicją obecnego prezydenta miasta, prof. Jacka Majchrowskiego jest jak najszybsza realizacja tego projektu. 
Celem przyspieszenia przejazdu przez miasto tramwaj jadący po wydzielonym torowisku będzie miał na skrzyżowaniach pierwszeństwo przejazdu. W tym celu wdrożony zostanie unikatowy w kraju projekt Obszarowego Sterowania Ruchem, przygotowywany przez firmę Siemens.